MARKET WATCH 5月4日 星期二 关注焦点： 周二：澳洲议息 (12：30)] 美国3月贸易数据 (20：30) 美国3月耐用品订单 (22：00) 周四：英国议息 (19：00) 周五：美国4月非农数据 (20：30) 今日重要经济数据： 16：30 英国央行3月消费者信贷·预测减少5亿·前值减少12.46亿 16：30 英国3月抵押贷款发放金额·预测增加58亿·前值增加62亿 16：30 英国3月抵押贷款批准件数·预测9.23万·前值8.77万 16：30 英国3月M4货供额·前值+0.8% 16：30 英国4月Markit/CIPS 制造业 PMI终值·预测60.7·前值60.7 20：30 美国3月国际贸易收支·预测逆差745亿·前值逆差711亿 20：30 加拿大3月贸易收支·预测顺差7亿·前值顺差10.4亿 22：00 美国3月工厂订单月率·预测+1.3%·前值-0.8% 22：00 美国3月扣除运输的工厂订单月率·前值-0.6% 22：00 美国3月耐用品订单月率修正值·前值+0.5% 22：00 美国3月扣除国防的耐用品订单月率修正值·前值+0.5% 22：00 美国3月扣除运输的耐用品订单月率修正值·前值+1.6% 22：00 美国3月扣除飞机的非国防资本品订单月率修正值·前值+0.9% XAU 伦敦黄金 - 金价续在千八受阻，回跌压力越呈明显 金价续在千八受阻，回跌压力越呈明显 美元承压走低，美元指数4月下跌2.1%，为去年12月以来的最大月度跌幅。美元指数上周四一度触及九周低位至90.42，美国联邦储备理事会(FED)重申将在更长时间内维持超低利率的立场，主席鲍威尔承认美国经济增长，但表示没有足够证据表明经济复苏取得进一步实质性进展来支持政策调整。不过，美元之後呈现回升，周五反弹幅度更见明显，美国公布乐观的个人所得丶支出和中西部地区制造业数据，而市场人士也对美元空头头寸获利了结。而将於本周公布的包括4月非农就业岗位，以及关键制造业和服务业指数等美国数据，或有助强化美国从疫情中强劲复苏的预期。 伦敦黄金於4月上涨3.7%，终止了此前连续三个月的下跌走势。月内高位触及1797美元，但是经过多日上探，包括在上周曾一度上试，亦始终未能突破1800美元关口以及100天平均线，更在上周末前开始出现回跌，而图表见RSI及随机指数已呈下行，可望金价正酝酿调整压力。较近支持预估在25天平均线1752美元。另外，以最近一轮的累计升幅计算，38.2%的回调幅度亦是1752，并且接近上周四的低位；若果扩展至50%及61.8%的幅度则为1738及1723美元。关键支撑将指向1700美元关口。至於向上阻力预估在1785及1800美元，进一步看至1815美元。 SPDR Gold Trust黄金持有量： 4月19日－1,021.70吨 4月20日－1,021.70吨 4月21日－1,021.70吨 4月22日－1,021.70吨 4月23日－1,021.70吨 4月26日－1,021.70吨 4月27日－1,021.70吨 4月28日－1,021.70吨 4月29日－1,017.04吨 4月30日－1,017.04吨 5月3日－1,018.20吨 5月3日上午定盘价：英国假期 5月3日下午定盘价：英国假期 伦敦黄金5月4日 预测早段波幅：1775 － 1798 阻力位：1808 － 1819 － 1835 支持位：1765 － 1754 － 1738 XAG 伦敦白银 - 银价窄幅争持下行 银价窄幅争持下行 伦敦白银在4月录得约6.2%涨幅，银价在4月21日触及高位26.67美元，但之後已未能再作进一步上行，并开始演变成窄幅横盘格局，至上周大致在200天平均线获见支撑，目前200天线处於25.56美元，需慎防本周若跌破此区支撑，或见银价将出现较显着调整，同时，图表亦可见到RSI及随机指数自超买区域已出现明确回落，亦示意着银价短线仍有下行压力。若以过去一个月银价的累计升幅计算，38.2%及50%的回吐水准为25.56及25.21美元，61.8%将为24.87美元。至於上方阻力预估在26.50及26.90美元，下一级参考27.63美元。 iShares Silver Trust白银持有量： 4月19日－17,793.52吨 4月20日－17,828.15吨 4月21日－17,715.59吨 4月22日－17,715.59吨 4月23日－17,724.24吨 4月26日－17,688.17吨 4月27日－17,688.17吨 4月28日－17,650.65吨 4月29日－17,650.65吨 4月30日－17,650.65吨 5月3日－17,650.65吨 伦敦白银5月4日 预测早段波幅：26.60 － 27.00 阻力位：27.45 － 27.80 － 28.40 支持位：26.25 － 25.65 － 25.40 EUR 欧元 - 欧元失守趋向线支撑，短线料重陷跌势 欧元失守趋向线支撑，短线料重陷跌势 美元在五月开局窄幅持稳，日本丶中国和英国正值公众假期，市场交投清淡，抑制了波动幅度；此外，市场亦在等待多家央行召开政策会议及周五公布的美国就业数据，从中寻找有关全球通胀前景和决策层回应的线索。周一欧洲公布的采购经理人指数(PMI)数据大致理想，调查显示，欧元区4月制造业活动增速创下纪录新高，受需求激增的带动，这也驱动聘雇活动升温。IHS Markit公布，欧元区4月采购经理人指数(PMI)从前月的62.5升至62.9，虽然略低於初值的63.3，但创下1997年6月展开调查以来的新高；德国4月制造业PMI终值为66.2，仍接近3月创下的纪录高位66.6。另外，德国3月零售销售较上年同期的增幅创下新冠疫情以来新高，德国3月实质零售销售较去年同期跳增11.0%。 欧元兑美元在4月份的升势形成一道上升趋向线，而在上周五已出现明显失守，并引延跌幅至1.20关口附近，配合图表亦见RSI及随机指数已告大幅走低，可望见欧元兑美元本周仍倾向继续弱势下行。以3月31日低位1.1702起始的累计涨幅计算，38.2%的回调幅度看至1.1960，扩展至50%及61.8%的幅度则分别为1.1910及1.1860水准。关键支撑将会继续留意目前位於1.1810的250天平均线以至3月低位1.1702。至於上方阻力料为1.2150，进一步参考2月高位1.2246以及1.2350水平。 预估波幅： 阻力 1.2150 － 1.2246 － 1.2350 支持 1.1960 - 1.1910 - 1.1860 － 1.1780 JPY 日圆 - 美元再冲击110关口 美元再冲击110关口 美元兑日圆走势，已见汇价持续上涨一个多星期，并接近110的心理关口，此前於四月中旬汇价正是无法扳回此关口而引伸其後的挫跌；另外，图表亦见RSI及随机指数已於超买区域横盘多时，积聚着技术调整压力。支持关键先留意上升趋向线109水准，进一步支撑看至107.50以至100天平均线106.40，下一级参考2月低位104.40。向上较大阻力预估在111以及去年高位112.21。 预估波幅： 阻力 111.00 － 112.21 支持 109.00 － 107.50 －106.40 GBP 英镑 - 英镑再探1.40关口，政治风险因素料限制升幅 英镑再探1.40关口，政治风险因素料限制升幅 技术图表可见，继上周初後，RSI及随机指数又再自超买区域回落，估计今次的调整压力更为猛烈。当前将继续视100天平均线为重要支持，近月来汇价持续在这指标获见支撑，目前处於1.3755。另外，若果以自去年9月起始的累计升幅计算，38.2%的调整幅度在1.3640，50%及61.8%的幅度将分别看至1.3455及1.3265水准。至於阻力则继续留意1.40关口，较大阻力则预估在2018年1月及4月形成了两个顶部分别位於1.4344及1.4376水准。 预估波幅： 阻力 1.4000* － 1.4344 - 1.4376 支持 1.3755 - 1.3640 － 1.3455 － 1.3265 CHF 瑞郎 - 美元低位盘整 美元低位盘整 美元兑瑞郎周四触及约两个月低位至0.9080下方，暂见在200天平均线以至0.90水准获得支撑，而技术图表亦见RSI及随机指数已横盘於超卖区域多时，故美元兑瑞郎有机会正酝酿回升动力。当前阻力先会留意0.92水准，近两周时间汇价屡试此区亦未为突破，故倘若後市汇价可作出突破，料将引延较显着的反扑走势。以自月初起的下跌幅度计算，38.2%的回升目标看至0.9230，扩展至50%及61.8%的目标则为0.9275及0.9320水准。关键阻力预估在0.95关口。至於下方较大支撑预估为0.8870水平。 预估波幅： 阻力 0.9160 － 0.9255 － 0.9295 － 0.9340 － 0.9500 支持 0.9100 － 0.9055 － 0.8870 AUD 澳元 - 澳元呈回调 澳元呈回调 澳元兑美元走势，周二已见稍呈回调，抹去上日的部分升幅；多头在美联储会议前削减仓位。澳洲周三将公布第一季消费者物价指数(CPI)，数据料显示通胀仍低於澳洲央行2-3%的目标。周一澳元受到铁矿石价格接近纪录高位的支撑，但在上周触及的0.7816水准下方面临阻力；图表见两个高位对应RSI及随机指数正呈技术背驰，澳元兑美元当前很大机会正要面临调整压力。目前向下关键将是25天平均线0.7670，估计澳元失守此区支撑，将见延伸较显着沽压，较大支持位回看0.7580及0.75水准。至於向上阻力预估在0.7850及0.80的心理关口，下一级参考2018高位0.8136。 预估波幅： 阻力 0.7850 - 0.8000* - 0.8136 支持 0.7670 － 0.7580 － 0.7500 NZD 纽元 - 纽元追随澳元承压 纽元追随澳元承压 纽元兑美元自3月下旬以来持续走升，但至今已回落至0.72水准下方；而技术图亦见RSI及随机指数尚居於超买区域，或见纽元尚存有回调压力。以自去年9月低位0.7512起始的累计涨幅计算，38.2%的调整幅度为0.71，扩展至50%及61.8%将分别看至0.6990及0.6875水平。较大支持料为250天平均线0.6820水准。阻力位参考三月高位0.7268，进一步看至0.7390以至2017年7月高位0.7557。 预估波幅： 阻力 0.7270 － 0.7390 － 0.7557 支持 0.7100 － 0.6990 - 0.6875 － 0.6820 CAD 加元 - 油价回挫打压加元走势 油价回挫打压加元走势 油价自高位回落暂缓了加元近日的强势，上周五油价从六周高位回落，投资者抛售头寸，因此前公布的日本原油进口数据疲软，以及担忧世界第三大石油消费国印度感染人数飙升会打压燃料需求。美国原油创下逾三周来最大单日跌幅。 美元兑加元方面，虽然汇偎未见有大幅反弹，但近三个交易日窄幅徘徊於1.2260水平之上，至於图表亦可见RSI及随机指数已陷於超卖区域接近两周时间，故在汇价短期若一再守住此水准，可展望美元兑加元将重新走稳。向上阻力先会回看10天平均线1.2390及1.25水准，关键则预料为100天平均线，上月汇价曾力试此指标亦未可突破，目前处於1.2640水平。而下方支撑一方面亦要留意2018年低位1.2246，关键支撑将会指向1.20关口以及200个月平均线1.1685。 预估波幅： 阻力 1.2390 - 1.2500 - 1.2640 支持 1.2260* － 1.2246 － 1.2000 － 1.1685 CL 纽约期油 - 油价挫跌，印度需求担忧和日本进口大降 油价挫跌，印度需求担忧和日本进口大降 图表所见，油价在近期未能明确穿越65美元後出现显着回落，并带动RSI随机指数亦明显下滑，估计油价将见调整趋势。支持位预估在25天平均线61.60，亦即近几日的支撑水准，较大支撑看至60美元关口，下一级参考3月低位57.25美元。阻力料为66.40及68美元。 预估波幅： 阻力 65.00* － 66.40 － 68.00 支持 61.60 － 60.00 － 57.25 英皇金融证券集团 纵横汇海分析部 纵横汇海财经网站 www.MW801.com 手机网站 www.92621888.com 香港 2574 2229中国 135 6070 1133 WhatsApp/微信： +852 9262 1888 QQ：627616688 APP：http://www.mw801.com/platform/MW801_app EMPEROR VIP 英皇尊贵理财中心 香港湾仔轩尼诗道288号 英皇集团中心8楼801室 (以上专栏内容乃笔者个人专业意见，诚供读者参考；谨提醒读者金融市场波动难料，务必小心风险)