MARKET WATCH 5月5日 星期二 關注焦點： 5月5日 (星期二) 日本假期 澳洲央行利率決議 (12：30) 美國3月貿易平衡 (20：30) 美國4月PMI (21：45) 美國ISM 4月非製造業PMI (22：00) 美國JOLTS 3月職位空缺 (22：00) 5月6日 (星期三) 日本假期 中國RatingDog 4月服務業PMI (09：45) 美國ADP 4月就業人數變化 (20：15) 5月7日 (星期四) 美國4月Challenger企業計劃裁員崗位 (19：30) 美國一周首次初領失業金人數 (20：30) 美國第一季非農單位勞動力成本 (20：30) 5月8日 (星期五) 5月 CME外匯期權最後交易日 美國4月非農就業數據(20：30) 今日重要經濟數據： 12：30 澳洲央行利率決議‧預測4.35%‧前值4.10% 14：30 瑞士4月消費者物價指數(CPI)月率‧預測+0.4%‧前值+0.2% 14：30 瑞士4月消費者物價指數(CPI)年率‧前值+0.3% 20：30 美國3月商品貿易平衡‧前值逆差879億 20：30 美國3月貿易平衡‧預測逆差590億‧前值逆差573億 20：30 加拿大3月出口‧前值663.1億 20：30 加拿大3月進口‧前值720.5億 20：30 加拿大3月貿易平衡‧預測逆差28億‧前值逆差57.4億 21：45 美國4月服務業PMI‧預測51.3‧前值51.3 21：45 美國4月綜合PMI‧預測52.0‧前值52.0 22：00 美國ISM 4月非製造業PMI‧預測53.8‧前值54.0 22：00 美國ISM 4月非製造業就業指數‧前值45.2 22：00 美國ISM 4月非製造業新訂單指數‧前值60.6 22：00 美國ISM 4月非製造業價格支付指數‧前值70.7 22：00 美國JOLTS 3月職位空缺‧預測687萬‧前值688.2萬 新聞簡要： 4 / 5 伊朗軍方稱對美驅逐艦進行了警告射擊 特朗普稱美方擊沉7艘伊朗小型船隻 5 / 5 美國總統特朗普：伊朗戰爭可能還會持續兩到三周。 XAU 倫敦黃金–黃金低位橫盤，醞釀觸底回穩 倫敦黃金周一大幅走低，一度逼近4500美元關口。 伊朗與美國及其盟友在霍爾木茲海峽的直接對抗升級，美國總統特朗普啟動“自由計畫”，試圖以海軍力量打通這一全球關鍵能源通道，卻引發伊朗強硬反擊，導致油價飆升、美元走強，對金價形成明顯打壓。據報多艘商船遇襲，一艘韓國商船在海峽內爆炸起火，阿聯酋一處重要石油港口也遭到無人機襲擊。美伊雙方各執一詞，美國中央司令部宣稱已摧毀6艘伊朗小型船隻，並有兩艘美國商船成功通過海峽；伊朗方面則堅決否認，稱沒有任何商船通行，並公佈擴大控制海域的地圖，甚至延伸至阿聯酋海岸線。英國海事安全機構和阿聯酋國家石油公司的報告進一步印證了襲擊的嚴重性。這導致全球能源供應鏈再度面臨中斷風險，市場對石油供應短缺的擔憂被迅速放大，強化了市場對央行將維持較高利率更長時間的預期，而美元走強使得以美元計價的黃金對持有其他貨幣的投資者更為昂貴。數據方面，本周美國將公佈職位空缺資料、ADP就業報告以及4月非農就業報告。 倫敦黃金目前正處於多空爭奪的關鍵區域。當前4個月阻力均線位於4778美元，9個月支持均線目前處於4486美元，暫見近一周時間金價仍可勉力站穩於此區之上，顯示該區域具備一定技術性買盤。估計金價若可繼續守穩此區，或見將積蓄重新上揚的動能。而九周均線阻力位在4680美元。調整比率方面，0.786支持及0.5阻力分別位於4473及4816美元。本月最重要的分界線阻力為4659美元，上週五金價反彈至4660美元附近便再度受壓，未能有效突破此關鍵阻力。此外，下降通道上下軌分別位於4610及4420美元。至於短線阻力預估在4544及4567，較大阻力料為4588及4631美元。支持位估計在4501及4459，其後看至4438及4417美元。 倫敦黃金5月5日：   預測早段波幅：4501 – 4544 阻力 4567 – 4588 – 4631 支持 4459 – 4438 – 4417 SPDR Gold Trust黃金持有量： 4月27日–1,044.34噸 4月28日–1,040.91噸 4月29日–1,039.20噸 4月30日–1,035.77噸 5月1日–1,035.77噸 5月4日–1,035.77噸 5月4日上午定盤價：4568.3 5月4日下午定盤價：4636.9 XAG倫敦白銀–白銀續呈三角爭持待破 倫敦白銀方面，周線圖上所有均線聚集等待，預示著一波更強勁的大行情即將展開。目前4個月阻力均線為78.9美元，9個月支持均線為69.3美元。日線圖50天均線阻力在77.7美元。短線圖呈現敏感三角形態，阻力位為75.8美元，支援位72.2美元。短期阻力預估在73.4及74.0美元，較大阻力看至74.7及75.9美元。至於支持位料為72.1及70.8，較大支持估計在70.1及69.7美元。 倫敦白銀5月5日： 預測早段波幅：72.1 – 73.4 阻力 74 – 74.7 – 75.9 支持 70.8 – 70.1 – 69.7 iShares Silver Trust白銀持有量： 4月27日–15,154.69噸 4月28日–15,154.69噸 4月29日–15,092.75噸 4月30日–15,064.60噸 5月1日–15,042.08噸 5月4日–15,035.63噸 EUR 歐元–歐元續為受限1.18，延續反覆走勢 美伊衝突升級推高能源價格並強化美元地位，最新消息再次引發通脹隱憂，並發出相當鷹派的利率信號。美聯儲觀察工具顯示，6月維持利率不變的概率高達95%，年內加息概率則從前一天的13.9%大幅升至33.9%。若然霍爾木茲海峽封鎖狀態持續，美元就將保持相對穩定。歐元受到拖累，回跌至1.17下方。歐元承壓原因還包括美國與歐盟在關稅問題上的分歧。德國總理試圖淡化與特朗普的分歧，但特朗普提高歐盟汽車關稅的威脅仍對市場情緒構成壓力。數據方面，本周市場將密切關注美國ADP就業報告及4月非農就業數據。 歐元兌美元走勢，圖表見RSI及隨機指數於中位區間徘徊，示意著歐元短線仍傾向處於反覆。當前1.18水準仍是重要阻力參考，上周的反撲就是未能攻破此關口，下一級阻力料為1.1930及1.20關口。支持位回看25天平均線1.1690及1.1580，下一級料為1.1520，重要支撐指向1.14關口。 預估波幅： 阻力 1.1800 - 1.1930 - 1.2000 – 1.2080 支持 1.1690 - 1.1580 – 1.1520 - 1.1400** JPY 日圓–美伊衝突升級，避險情緒限制日圓回跌空間 美元兌日圓周初於155至157區間盤整，市場對日本當局疑似干預仍保持警覺。上週四以來日圓多次急升，資料顯示日本已投入約350億美元支撐匯率。此外，海灣地區新一輪襲擊對美伊脆弱停火構成嚴峻考驗，避險需求亦帶動美元走強。 技術走勢而言，美元兌日圓上周打破了一個多以區間橫盤走勢，先向上突破頂部位置160關口，更突破3月高位，但其後並沒有延伸向上推進，反倒是大幅下行並跌破此前的區間底部，急挫至155.60水準。技術下延目標為近月爭持的區間幅度250點，以底部157.50計算亦即約為155水準，其後支撐可參考200天平均線154.20及250天平均線152.40水平，再而指向150關口。相信美元兌日圓短期走勢仍會較為反覆，並有機會本周再次返回近月的波動區間內，較近阻力料為100天平均線157.50及158.60，下一級看至160關口，其後阻力將留意160.80以至162水準。 預估波幅： 阻力 157.50 – 158.60 – 160.00 – 160.80 – 162.00 支持 155.00 – 154.20 – 152.40 – 150.00 GBP 英鎊–英鎊破頂回挫，短線續呈承壓傾向 美元週一上揚，受中東衝突壓制風險偏好影響。伊朗加大襲擊阿聯酋石油港口及霍爾木茲海峽船隻，油價週一飆升近6%。中東緊張局勢升級推高美元並加劇通脹擔憂。美國中央司令部否認了伊朗有關美軍艦遭襲的報導，稱兩艘美國海軍驅逐艦已進入海灣打破封鎖。特朗普在社交平台發文稱，針對“自由計畫”這一船隻通航行動，伊朗已向一些無關國家的船隻開火，其中包括一艘韓國貨船。特朗普表示，美方已擊沉7艘伊朗小型船隻。他稱，除韓國貨船外，截至目前，其他途經該海峽的船隻未遭受損失。特朗普還表示，美國國防部長赫格塞思將於5月5日上午與美軍參謀長聯席會議主席丹·凱恩共同舉行新聞發佈會。 英鎊兌美元在近月處於高位區間整固，向上明顯受制於1.36關口，雖然上周五再為衝擊，但尾盤仍是回落至1.36下方，故需留恴倘若英鎊兌美元進一步跌破近期底部1.3450，則見英鎊有機會將迎來一波調整；而圖表見RSI及隨機指數復再走低，也示意著英鎊短線的下行壓力。預計下方延伸支持位在1.3380，下一級看至1.32及1.3150，關鍵指向1.30關口。阻力位則料為1.3610及1.3660，其後阻力預估在1.3720及1.38水平，進一步看至1.3870。 預估波幅： 阻力 1.3610 – 1.3660 - 1.3720 – 1.3800 – 1.3870 支持 1.3450* - 1.3380 - 1.3200 – 1.3150 – 1.3000* CHF 瑞郎–美元兌瑞郎未能攻破0.80關口，後續回撒走勢 美元兌瑞郎3月底在0.8044觸高，而上一次頂部在1月15日的0.8042，至今匯價又再逐步迫近此區，這將視為短期重要阻力，故留意若後市未可闖過此區，則將再復走低。較近支持回看0.78及0.7740，下一級看至0.7670及；至於今年一直穩守著的0.76關口則仍是關鍵！ 阻力位留意250天平均線0.7930以至0.8000/0.8050，較大阻力參考0.8090及0.8130水準。 預估波幅： 阻力 0.7930 - 0.8000/50* – 0.8090 – 0.8130 支持 0.7800 – 0.7740 – 0.7670 - 0.7600** 關注焦點： 周二 瑞士4月CPI (14：30) AUD 澳元–澳元延續窄幅整固態勢 澳元兌美元過去兩周大致在0.72水準遇阻，並維持著橫盤至今，下方以0.71水準為支持參考，這亦是25天平均線所在，需小心若然此區明顯失守，或見澳元兌美元將會關展一輪調整。較大支持料為100天平均線0.6950及0.6800水平。阻力位預估在0.7230及0.7280，下個關鍵料為0.7380。 預估波幅： 阻力 0.7230 - 0.7280 – 0.7380 支持 0.7100* -0.6950 – 0.6800 本週要聞： 5 / 5 澳洲4月服務業PMI報50.7 澳洲4月綜合PMI報50.4 關注焦點： 周二 澳洲央行利率決議 (12：30) NZD 紐元–紐元多日受制近期頂部，醞釀調整壓力 紐元兌美元走勢，技術圖表所見，匯價上行空間亦明顯受制，上月以來在0.5950附近難越雷池，目前或要留意在多日未能上攻之下，有可能正醞釀回吐壓力，只是回跌的空間料僅為有限度的技術修正。以自4月6日低位0.5680至今的累計漲幅計算，23.6%及38.2%的調整幅度在0.5870及0.5835，擴展至50%及61.8%的幅度則為0.5805及0.5775。較重要支撐可參考0.57水準。阻力位回看0.5930及0.60，之後則會留意0.6080，下一級參考去年7月1日高位0.6122以至0.62水準。 預估波幅： 阻力 0.5930 - 0.6000* – 0.6080 – 0.6122 – 0.6200 支持 0.5835 – 0.5805 – 0.5775 – 0.5700 CAD 加元–美元兌加元呈技術超賣，誘發回升動能 美元兌加元走勢，技術圖表見，RSI及隨機指數自超賣區域重新回升，50天平均線1.3730將為當前重要阻力，若然可跨過此區，料可更為鞏固美元兌加元的回升態勢。其後阻力位會回看1.3790及1.39水準，關鍵仍會是1.3950/1.40水準。較近支持先留意1.3550，關鍵支撐指向1.35及1.3380，下一級看至1.33。 預估波幅： 阻力 1.3730* - 1.3790 - 1.3900 - 1.3950/1.4000 支持 1.3550 – 1.3500 – 1.3380 – 1.3300 關注焦點： 周二 加拿大3月貿易平衡 (20：30) CL 紐約期油–美伊衝突升級，油價止跌回升 油價週一跳漲，紐約6月原油期貨收漲4.4%至106.42美元，受伊朗加大襲擊阿聯酋石油港口及霍爾木茲海峽船隻影響。伊朗在24小時內襲擊了多艘船隻，並縱火焚燒阿聯酋石油港口，美國軍方則摧毀了6艘伊朗小型船隻並攔截了巡航導彈和無人機，這是自4月初停火以來最嚴重的衝突升級。 紐約6月原油期貨周一自日低99.11美元大幅反彈，而上周五的挫跌其低位亦僅見至99.30。倘若從4月17日低位82.59至4月30日高位110.93美元，調整0.382的幅度約為98.75美元，故可留意油價若仍可持於此區上方，則可看成在適量的調整後，再而組織新一輪升勢。向上阻力預估在105及107.50，下一級阻力看至108.60及111美元。下方則以80-84美元為重要支撐據點。即市較近支持料為100及98.75，下一級看至96.20及95美元。 預估波幅： 阻力 105.00 – 107.50 – 108.60 – 111.00 支持 100.00 – 98.75 – 96.20 – 95.00 英皇金融 縱橫匯海分析部 縱橫匯海財經網站 www.MW801.com 手機網站 www.92621888.com 香港 2574 2229 WhatsApp ： 9462 2838 微信： +852 9262 1888 APP：MW801 http://www.mw801.com/platform/MW801_app WhatsApp 上追蹤「MW801市埸參考」頻道：https://whatsapp.com/channel/0029VaUI4VlInlqGb4RQMG2m EMPEROR VIP 英皇尊貴理財中心 香港灣仔軒尼詩道288號英皇集團中心8樓801室 (以上專欄內容乃筆者個人專業意見，誠供讀者參考；謹提醒讀者金融市場波動難料，務必小心風險)